- En un contexto de tipos de interés en mínimos históricos y fuerte competencia
Ibercaja ha obtenido un beneficio neto de 138,4 millones de euros en 2017, un 3,2% menos que el año anterior, en un contexto de tipos de interés en mínimos históricos y fuerte competencia en el sector, según ha informado este viernes la entidad.
Los recursos de clientes totales administrados han alcanzado 57.008 millones de euros, 2.193 millones más que el año anterior, lo que supone un crecimiento del 4%, gracias, principalmente, a la gestión de activos y seguros de ahorro, que avanzan 2.293 millones, el 9,8%, hasta los 25.678 millones de euros.
Los recursos de clientes totales administrados han alcanzado 57.008 millones de euros según la entidad financiera española
Este volumen representa el 45 por ciento del total de recursos de clientes, por encima del promedio del sector y la cuota de mercado de este epígrafe avanza 13 puntos básicos en el año hasta el 4,6%.
En particular, el patrimonio en fondos de inversión de Ibercaja Gestión ha registrado un nuevo récord, incrementándose el 18,9%, hasta los 12.367 millones de euros y la cuota de mercado se ubica en el 4,7%, 27 puntos básicos más que en diciembre de 2016 y 93 puntos básicos más que al inicio del Plan Estratégico 2015-2017.
SALDOS DE AHORRO
Los saldos de ahorro a largo plazo en forma de planes de pensiones y seguros de vida han crecido el 3,6% interanual, hasta los 13.198 millones de euros. El patrimonio de los planes de pensiones individuales crece un 7,9%, gracias a las aportaciones y traspasos brutos de clientes que han crecido un 17% durante el ejercicio.
En 2017, la entidad ha mejorado en este segmento dos posiciones en el ranking nacional del sector, hasta el octavo lugar. Las cuotas de mercado que Ibercaja mantiene en seguros de vida --3,72%-- y, sobre todo, en fondos de pensiones --5,73%-- son significativamente superiores a la correspondiente al negocio bancario.
En seguros de riesgo, las carteras de vida riesgo y de no vida han experimentado una evolución positiva, con un crecimiento 7,6% y del 5,4% respectivamente, superior en ambos casos a la media sectorial. En conjunto, las primas han aumentado un 6,1%, destacando el comportamiento de los seguros de salud -8,9%- y los de autos -8,1%-.
Por su parte, el ahorro a la vista ha ganado peso dentro del total de los depósitos, con un crecimiento del 16,9% hasta los 24.615 millones de euros, representando ya el 79% de la base agregada de depósitos.
FINANCIACIÓN A FAMILIAS Y EMPRESAS
Ibercaja ha formalizado 5.452 millones de euros en nuevo crédito durante 2017, un 4,6% más en 2016. En línea con trimestres previos, el 53% de este importe --2.896 millones de euros-- se ha destinado a la financiación de pymes.
Adicionalmente, la financiación acumulada de capital circulante de empresas se ha incrementado un 27,5%, superando los 6.000 millones. Dentro de esta partida, la financiación al comercio exterior presenta un comportamiento destacado, con un crecimiento del 40% frente a 2016. Desde el punto de vista geográfico, Madrid y Arco Mediterráneo aglutinan el 50% del nuevo flujo crediticio.
En particulares, la evolución de la financiación para adquisición de vivienda ha experimentado un avance del 18%, con 1.195 millones de euros concedidos en hipotecas.
En conjunto, el saldo de riesgo vivo de crédito en situación normal disminuye un 1,3% respecto final de 2016, aunque el vigor de la financiación a actividades productivas, cuyo saldo crece un 7% --un 8,4% a empresas no inmobiliarias-- y el renovado pulso de las hipotecas anticipa una estabilización de esta variable.
INCREMENTO DE INGRESOS
El margen de intereses de Ibercaja asciende a 561,2 millones de euros, un 1,1% menos que en 2016. Por componentes, el minorista --diferencia entre los ingresos del crédito y los costes de los depósitos-- aumenta 30 millones. Los costes financieros mayoristas se reducen en 50 millones de euros por la amortización anticipada de los CoCo's en marzo.
Los ingresos de la cartera de renta fija caen un 50%, de modo que en el cuarto trimestre ya solo representan el 10% de los ingresos financieros del banco. Las comisiones netas progresan un 7,7% en al año hasta los 366,4 millones de euros, impulsadas principalmente por los cobros asociados a la gestión de activos y los seguros (+16,6%), que representan ya el 57% del total de ingresos por comisiones del banco. Las comisiones por servicios bancarios disminuyen un 2% respecto a 2016.
En conjunto, los ingresos recurrentes --margen de intereses más comisiones-- alcanzan a cierre de 2017 los 927,5 millones de euros, un 2,2% más que el registro de 2016, en línea con los objetivos establecidos para el ejercicio.
En términos trimestrales, los ingresos recurrentes crecen un 3,6% respecto al último trimestre de 2016 y la rentabilidad sobre ATM mejora 19 puntos básicos. Esto confirma el cambio de tendencia en los ingresos recurrentes por el mayor dinamismo comercial del negocio bancario y la diversificación de la actividad a través del grupo financiero.
Esta última ha permitido materializar en 2017 resultados extraordinarios, con un amplio cumplimento de los objetivos de distribución en exclusiva de los seguros de no vida de CASER (18,3 millones de euros) y por el acuerdo de depositaría con Cecabank por el que Ibercaja ha obtenido 80,2 millones de euros.
GASTOS
Los gastos de explotación crecen un 10,2% debido a la inclusión de 71,9 millones de euros de gastos extraordinarios correspondientes al Expediente de Regulación de Empleo (ERE) acordado con una mayoría de los representantes de los trabajadores en el mes de mayo de 2017.
Este acuerdo hace posible que la entidad pueda reducir hasta en un 11% su estructura de gastos durante los próximos trimestres. Los gastos recurrentes han disminuido un 0,8%, cumpliendo el objetivo de Ibercaja para 2017.
El beneficio recurrente antes de provisiones crece un 9,9% hasta los 280 millones de euros, mejorando el ratio sobre ATM en 7 puntos básicos.
La dotación a provisiones en el año cae un 36% respecto a 2016, fruto de la mejora de la coyuntura económica y de la gestión activa de la inversión irregular que está llevando a cabo la entidad.
ACTIVOS PROBLEMÁTICOS
El volumen de riesgos dudosos ha retrocedido 500 millones de euros, un 16,1% desde el cierre de 2016. A su vez, el ratio de morosidad ha descendido hasta situarse en el 7,7%, 125 puntos básicos por debajo del año anterior. Los activos adjudicados han disminuido en 159 millones (-9,2%). En conjunto, los activos problemáticos descienden en 659 millones, un 13,6% menos respecto a diciembre de 2016.
Esto ha sido posible por operaciones singulares, como las denominadas Fleta, una cartera de préstamos al sector promotor en su mayoría dudosos por importe de 490 millones de euros que se transmitió en julio a un comprador institucional, y Servet, compuesta por 53.000 préstamos en su mayoría fallidos por un importe de 334 millones de euros, que se transmitió en diciembre.
La segunda de las palancas es la venta individualizada de inmuebles adjudicados, que sigue un ritmo ascendente, con un incremento del 9,5% respecto a las efectuadas el año pasado, hasta alcanzar los 313 millones de euros.
SOLVENCIA
El coeficiente de solvencia CET 1 (Phase In) se sitúa en el 11,7% y el ratio de capital total (Phase In) asciende al 13,9%, superando ampliamente los requerimientos SREP para 2018, 8,125% y 11,625%, respectivamente.
En marzo, Ibercaja amortizó con carácter anticipado 224 millones de euros de CoCo's, completando así de manera anticipada la devolución total de 407 millones de euros de ayudas concedidos a Caja3.
Por su parte, el ratio de solvencia CET 1 (Fully Loaded) mejora 87 puntos básicos en el año, situándose en el 11%. Los activos líquidos disponibles y la capacidad de emisión de cédulas conceden a Ibercaja una "robusta posición de liquidez", que supera los 17.000 millones de euros, lo que equivale al 32% del activo.
