IAG ha anunciat aquest divendres un programa de recompra d'accions per import de 350 milions d'euros, el mateix dia en què presenta els resultats dels nou mesos. Aquest programa "reflexa la confiança en l'estratègia i el model de negoci del grup, així com en les perspectives a llarg termini del negoci", ha dit el hòlding d'aerolínies en un comunicat remès a la Comissió Nacional del Mercat de Valors (CNMV).
- 3,69€
- 1,18%
IAG ha afegit que aquesta decisió es fonamenta en el rigorós marc d'assignació de capital, que dona suport a l'objectiu d'aconseguir "una remuneració sostenible a llarg termini" per als accionistes.
En concret, la companyia ha indicat que la seva principal prioritat és mantenir un balanç sòlid, amb una ràtio de deute net/EBITDA abans de partides excepcionals per sota d'1,8 vegades al llarg del cicle, que en aquest moment se situa a 1,0 vegades, molt per sota d'aquesta ràtio, amb "sòlides qualificacions creditícies d'investment grade" per part de les agències de qualificació.
Qatar Airways Group ha acordat participar al programa de forma proporcional a la seva actual participació
En segon lloc, IAG ha dit que donarà prioritat a la inversió en el negoci, com a part del seu programa de transformació, cosa que inclou la recomposició de la seva flota per reforçar la seva posició als principals mercats i hubs, client i la inversió en eines digitals i en sostenibilitat.
IAG també ha subratllat que està compromès a oferir una remuneració sostenible als seus accionistes, i ha retallat en aquest sentit el dividend de 3 cèntims d'euro anunciat amb motiu de la presentació dels resultats del primer semestre.
Finalment, la companyia ha afegit que continuarà analitzant oportunitats de creixement inorgànic.
DETALLS DEL PROGRAMA
La finalitat del programa de recompra serà la reducció del capital social d'IAG (subjecta a aprovació per la Junta General dAccionistes) i es durà a terme de conformitat amb l'autorització atorgada per la Junta General d'Accionistes celebrada el passat 26 de juny.
Goldman Sachs Bank Europe (GS) i Morgan Stanley Europe (MS) han estat designats per executar el programa en trams consecutius (de manera que cada banc executarà un dels trams del programa) GS i MS realitzaran les compres d'accions en nom la societat i prendran totes les decisions de negociació independentment de IAG.
Qatar Airways Group ha acordat participar al programa de manera proporcional a la seva actual participació total en IAG (25,143% del seu capital social), a efectes del manteniment de la participació esmentada, Qatar Airways, GS i MS. Amb aquesta finalitat, Qatar Airways, GS i MS han celebrat acords en virtut dels quals Qatar Airways s'ha compromès a no vendre accions d'IAG al mercat durant el programa i vendre al seu lloc a GS i MS, segons correspongui, a cada sessió al llarg del programa (per a la venda a IAG) un nombre d'accions proporcional al nombre d'accions adquirides per GS o MS, segons correspongui, al mercat a cada sessió i a un preu per acció equivalent al preu mitjà ponderat per volum al qual GS o MS, si escau, hagi comprat aquestes accions al mercat aquell dia de negociació. Per tant, el programa s'executarà mitjançant la compra d'accions al mercat i la compra d'accions a Qatar Airways per l'import total esmentat de 350 milions d'euros (262 milions d'euros per compres al mercat i 88 milions d'euros per compres a Qatar Airways).
El programa de recompra començarà el proper 11 de novembre i acabarà no més tard del 28 de febrer de 2025, tret que IAG, GS o MS, si escau, posin fi a l'activitat en certes circumstàncies.
Les compres es realitzaran a la Borsa de Londres i les borses espanyoles.
El màxim nombre d'accions objecte d'adquisició al mercat és de 319.447.282 accions, representatives del 6,426% del capital social d'IAG.
Les accions es compraran a un preu que no excedirà del menor dels dos imports següents: el que resulti superior entre el preu de l'última operació independent i el preu més alt ofert de forma independent en aquell moment a la borsa en què es realitzi l'operació, i el 105% del valor mitjà de mercat de les accions durant els cinc dies hàbils anteriors a aquell en què es faci la compra.
El volum màxim per sessió borsària (incloent-hi tant les compres al mercat com a Qatar Airways) serà d'un màxim equivalent al 25% del volum mitjà diari de les accions negociades a la borsa a les 20 sessions immediatament anteriors a la data de compra.
Les accions comprades a l'empara del programa es mantindran en autocartera, tot esperant l'aprovació de la seva amortització per la Junta General d'Accionistes d'IAG.