Telefónica, a través de Telefónica Local Services, filial íntegrament participada per Telefónica, ha publicat aquest dimarts el document d'oferta corresponent a l'oferta pública d'adquisició voluntària en forma d'oferta parcial adreçada als accionistes de Telefónica Deutschland, per adquirir un màxim d'aproximadament el 18,52% de les accions de Telefónica Deutschland que actualment no són titularitat (directa o indirecta) de Telefónica.
- 3,93€
- -0,71%
El període d'acceptació comença aquest dimarts 5 de desembre de 2023 i finalitzarà a les 24.00 hores (CET) del 17 de gener de 2024, llevat que se n'acordi l'extensió.
"El preu de 2,35 euros per acció és la millor oferta definitiva a través de la qual Telefónica ofereix a tots els accionistes minoritaris existents una oportunitat atractiva, segura i oportuna d'obtenir liquiditat amb una prima significativa en un moment en què Telefónica Deutschland està centrada en el compromís de continuar oferint un creixement sostenible i eficiències", ha explicat la companyia.
El preu de l'oferta representa una prima del 37,6% sobre el preu de tancament de l'acció el 6 de novembre del 2023 i una prima del 36,3% sobre el preu mitjà ponderat per volum dels 3 mesos anteriors.
Atès que l'oferta no està subjecta a un percentatge mínim d'acceptació i que no cal cap aprovació reguladora perquè aquesta operació es dugui a terme, l'oferta es liquidarà poc després de la finalització del període d'acceptació.
D'aquesta manera, segons ha destacat Telefónica, el pagament del preu de l'oferta tindrà lloc abans del pagament del dividend de 0,18 euros per acció corresponent a l'exercici 2023, que està previst que s'aboni el maig del 2024. Per a l'exercici 2024 i següents, Telefónica té intenció de promoure una revisió de l'actual política de dividends de Telefónica Deutschland per establir una política financera més conservadora, destinada a donar suport a l'actual estratègia de Telefónica Deutschland.
L'oferta reforça l'estratègia de Telefónica de centrar-se en els principals mercats geogràfics (i.e., Espanya, Brasil, Alemanya i el Regne Unit). És una aposta ferma pel mercat alemany, un dels mercats de telecomunicacions més atractius i estables d'Europa, i un clar senyal de confiança en el potencial a llarg termini de Telefónica Deutschland. Telefónica Deutschland seguirà sent un referent al sector de les telecomunicacions amb seu a Munic, gestionat de forma independent dins del grup Telefónica.
"Telefònica té plena confiança en els actuals membres del management de Telefónica Deutschland i té intenció de continuar treballant estretament amb ells. No hi ha intenció de fer cap canvi respecte als treballadors de Telefónica Deutschland, les seves condicions d'ocupació o els seus representants", ha subratllat la companyia.
Com a accionista majoritari de Telefónica Deutschland que cotitza a borsa —amb una participació directa i indirecta (incloent-hi instruments que donen dret a adquirir aproximadament un 1,32% del capital social de Telefónica Deutschland) d'aproximadament el 81,48% de les accions—, Telefónica no necessita adoptar cap mesura estructural per finançar l'operació o assolir el pla estratègic a Alemanya.
"En conseqüència, no té intenció d'implementar un acord de dominació i/o de transferència de beneficis i pèrdues (domination agreement i profit i transfer transferència)", ha conclòs Telefónica.