Economía/Finanzas.- (AMP) Unicaja Banco ganó 260 millones en el ejercicio 2022, un 89% más, y mejora todos los márgenes

La entidad ha explicado que dicho resultado se apoyó en el aumento de los ingresos ordinarios, con un crecimiento del margen de intereses del 2,9% y del 7,3% para los ingresos por comisiones netas, en la reducción de los gastos de administración, del 8,2%, tras materializarse las sinergias derivadas de los planes de reestructuración previstos, y en los menores saneamientos del crédito, con una reducción del 20,8%.

Asimismo, la entidad ha destacado que todos los márgenes se incrementaron respecto al ejercicio anterior en 2022, año en que la entidad ha entrado en el Ibex 35, principal indicador de la Bolsa española.

En concreto, el margen de intereses creció el 2,9% respecto al cierre de 2021, un 11,5% en el último trimestre, mientras que el margen bruto aumentó el 4,5% y el de explotación antes de saneamientos, el 24,6%, en tanto que el resultado de la actividad de la explotación lo hizo en un 97,4%.

La mejora del negocio bancario 'core' y la reducción de los costes de explotación han permitido a la entidad constituir provisiones extraordinarias por importe cercano a 50 millones de euros en el último trimestre para prever el posible deterioro de la economía derivado del mantenimiento de una inflación elevada.

La ratio de mora se mantiene estable, en el 3,5%, mientras que la inversión crediticia 'performing' de particulares se incrementó un 1,8% hasta 34.491 millones de euros y la financiación hipotecaria creció el 1,7%, manteniendo un perfil de riesgo bajo.

Asimismo, la entidad ha asegurado que mantiene una sólida posición de solvencia. La ratio de capital de máxima calidad (CET 1) 'fully loaded' se situó al cierre del año en el 13% con un exceso de capital de 1.622 millones de euros sobre los requerimientos regulatorios.

RECURSOS DE CLIENTES

Según Unicaja Banco, los recursos de clientes ascendieron a 90.081 millones, tras aumentar un 0,3% en el cuarto trimestre mientras que los depósitos a plazo crecieron el 11,7% en el mismo periodo. El total de recursos administrados se situó en 98.178 millones al cierre de 2022, el 91,8% de ellos de recursos minoristas.

Los recursos fuera de balance crecieron el 0,6% en el último trimestre del año hasta 20.249 millones. El patrimonio acumulado de los fondos de inversión se situó en 11.249 millones, tras crecer un 0,4% en el trimestre; y el de los fondos de pensiones alcanzó 3.682 millones, con un aumento trimestral del 0,8%.

Por su parte, la actividad de financiación se vio impulsada principalmente por el aumento del crédito a particulares 'performing' (no dudoso) (1,8%), tanto en el segmento hipotecario (1,7%) como en el de consumo (3,5%), así como del crédito a las administraciones públicas (3,7%). La inversión crediticia productiva (no dudosa) se situó en 52.953 millones, reduciéndose un 1,1%, debido a la ralentización de la concesión de crédito a las empresas, por el acopio de liquidez realizado en 2021 bajo las líneas ICO.

Las nuevas formalizaciones de préstamos alcanzaron los 10.049 millones, de los que 4.313 millones corresponden a financiación hipotecaria de particulares, lo que supone el 42,9% del total. La cuota de mercado en nuevas formalizaciones hipotecarias se sitúa en el 8% del total nacional (según datos a noviembre de 2022, acumulados de los últimos 12 meses), muy por encima de la cuota natural de Unicaja Banco en el sector bancario español.

Según subraya la propia entidad, la cartera crediticia 'performing' mantiene un "bajo perfil de riesgo" y se encuentra "altamente diversificada": el 59,7% corresponde a financiación hipotecaria, el 24% a empresas, el 10,9% a administraciones públicas y el 5,4% a consumo y otros fines.

Al cierre del ejercicio, la ratio de morosidad se mantiene estable, en el 3,5%. El saldo de créditos dudosos se redujo el 1,2% mientras que las ventas de activos adjudicados inmobiliarios ascienden a 584 millones de euros. La reducción del stock de activos inmobiliarios adjudicados brutos ha sido del 17,0%, lo que ha supuesto que el conjunto de activos improductivos continuara su senda de descenso y se redujeran en un 9,6%.

Al mismo tiempo, Unicaja Banco ha mantenido sus elevados niveles de coberturas, tanto de activos dudosos como de adjudicados, situándose en el 66,5%, para dudosos, y en el 64,1%, para los adjudicados. La cobertura del total de NPAs (dudosos y adjudicados) se situó en el 65,3%.

CRECIMIENTO DE TODOS LOS MÁRGENES

Por otro lado, el margen de intereses aumentó el 2,9% hasta 1.058 millones, con un crecimiento en el último trimestre del 11,5%, motivado en gran parte por el incremento de la rentabilidad del crédito ante la subida de tipos. El margen comercial aumentó hasta situarse en el 1,54%.

Por su parte, los ingresos netos por comisiones registraron un incremento del 7,3%, hasta alcanzar los 525 millones, impulsadas principalmente por las actividades en fondos de inversión y medios de pago, principalmente. El margen bruto alcanzó 1.584 millones, un 4,5% superior al del ejercicio 2021.

Según la entidad, la mejora de resultados se fundamentó en la reducción de los gastos de administración, del 8,2% tras materializarse las sinergias derivadas de las salidas de personal y los cierres de oficinas previstos, que ya se han materializado en un 81% y 100%, respectivamente. La ratio de eficiencia se sitúa en el 54,4%, con una mejora de 7,4 puntos con respecto al ejercicio anterior.

De esta forma, el margen de explotación antes de saneamientos aumentó un 24,6%, situándose en 723 millones. Los saneamientos de crédito se redujeron un 20,8%. La mejora del negocio bancario core y la reducción de costes de explotación han permitido constituir en el último trimestre provisiones extraordinarias por importe cercano a 50 millones de euros, para prever el posible deterioro de la economía derivado del mantenimiento de una inflación elevada.

El coste del riesgo recurrente, sin considerar las dotaciones extraordinarias, se situó en el cuarto trimestre en 26 p.b. El resultado de la actividad de explotación fue de 414 millones, un 97,4% más que el año anterior. Por su parte, el beneficio consolidado antes de impuestos fue de 361 millones, y el neto alcanzó los 260 millones, con un crecimiento del 100,1% y del 88,9%, respectivamente.

SOLVENCIA Y LIQUIDEZ

A cierre del ejercicio 2022, Unicaja Banco alcanzaba un nivel de capital de máxima calidad phase in (CET 1 Common Equity Tier 1) del 13,7%, una ratio de capital nivel 1 del 15,3% y una ratio de capital total del 17,1%. Según la propia entidad, estas ratios superan con holgura los niveles requerido de 5,4 puntos porcentuales en CET 1 y de 4,4 puntos porcentuales en capital total.

En términos fully loaded, la entidad presentaba un nivel de CET 1 del 13,0%, una ratio de capital nivel 1 del 14,6% y una ratio de capital total del 16,4%. El CET 1 fully loaded aumenta 46 puntos básicos en el año, gracias a la generación orgánica de resultados y a la reducción de activos ponderados por riesgo. Todo ello supone que la entidad presenta 1.622 millones de exceso sobre requisitos regulatorios.

Por otro lado, la ratio Texas se sitúa en el 42,2%, 3,8 puntos porcentuales mejor que en 2021. Unicaja Banco subraya que ello supone que la entidad mantiene una sólida posición de liquidez, reflejada en el indicador de financiación del crédito con depósitos minoristas (Loan to Deposit), que se situó en el 78,6%, en una ratio de liquidez a corto plazo (LCR), del 284%, y en la ratio de disponibilidad de recursos estables (NSFR), del 143%.