Jefferies reitera 'comprar' BBVA després d'uns "sòlids beneficis"
Amb una valoració de 12,30 euros per acció
Els experts de Jefferies han reiterat el consell de compra sobre BBVA, amb una valoració de 12,30 euros per acció, després d'uns "sòlids beneficis", impulsats per la fortalesa del negoci "a Mèxic i Espanya".
A la primera valoració de les xifres presentades aquest dijous, els seus analistes afirmen que "el sòlid benefici net supera la previsió en un 10%, impulsat per Espanya i Mèxic".
En aquest sentit, afegeixen que el ROF (els ingressos per operacions financeres) compensa la debilitat del marge d'interessos trimestral, amb costos i pèrdues per deterioraments d'actius també millors del que s'estima.
A més, assenyalen que "el marge d'interessos del grup es va veure afectat per Argentina. Excloent-ne Llatinoamèrica, el marge net va estar en línia amb el consens".
També indiquen que "no hi ha una millora formal de la guia, però BBVA ha afirmat que superarà còmodament els objectius del 2024".
Per geografies, afirmen que "Espanya va superar les expectatives en un 19% (impulsat pels ingressos, particularment els ingressos comercials, però amb un marge d'interessos també millorant la previsió)",
A més, valoren que "Mèxic va superar les expectatives en un 8% (amb ingressos i costos superant les expectatives, incloent-hi més ingressos comercials)", encara que "Turquia no va assolir les expectatives en 82 milions d'euros (per deterioraments i costos, amb ingressos en línia)".
Per la seva banda, "Sud-amèrica va estar en línia en termes generals i la resta del negoci va superar les expectatives en 67 milions d'euros (impulsat pels ingressos) i el centre corporatiu no va assolir les expectatives en un 9% (per ingressos i costos febles, parcialment compensats per millors impostos)".
