Goldman Sachs, primer accionista de BBVA i Santander a través de derivats
Arriba a una participació superior al 7% en ambdós bancs amb instruments financers
Moviment inusual al capital dels dos bancs espanyols més importants. Goldman Sachs ha esdevingut el primer accionista de BBVA i Santander, amb una participació superior al 7%, a través d'instruments derivats financers, segons ha notificat l'entitat nord-americana a la Comissió Nacional del Mercat de Valors (CNMV).
En el cas de Santander, hi ha aflorat per primer cop una participació del 7,465%. Tot i que el 7,198% d'aquesta posició s'articula mitjançant instruments financers, incloent-hi opcions, futurs i swaps, mentre que la resta, un 0,267%, s'articula mitjançant accions. El banc controla de manera indirecta 44,79 milions de títols.
A més, ha comunicat una altra participació del 0,486% a través d'accions prestades i opcions Call, amb venciment en diferents dates del 2023.
De manera separada, controla un altre 6,71% del capital a través de futurs i opcions Call amb venciment el 16 de desembre del 2022, que suposen l'1,481% i l'1,398% del capital de Santander, respectivament.
Goldman també ha comunicat opcions Call amb venciment el 15 de desembre del 2023 (0,481%), opcions Put amb venciment el 16 de desembre (0,338%) i opcions Call amb venciment el 20 de desembre del 2024 (0,288%) com altres grans posicions.
La resta d'aquesta participació està composta per opcions Call i Put, futurs i swaps amb venciment en diferents dates dels propers anys i estan controlades per Goldman Sachs International, amb seu a Londres.
El banc nord-americà se situa així davant de la resta d'inversors significatius de Santander, com són BlackRock (5,426%), Dodge & Cox (3,038%), Norges Bank (3,006%). Tot i que a diferència d'aquests, les seves posicions tenen un caràcter especulatiu i de curt termini, majoritàriament.
TAMBÉ SUPERA EL 7% DE BBVA
Pel que fa a BBVA, el banc nord-americà ja va entrar al capital de manera inesperada a mitjans d'abril, quan va comunicar una posició sobre el 5,9% del capital, articulada també majoritàriament a través d'instruments financers. Tot i que aquesta posició va ser reduïda ràpidament fins al 0,76% del capital.
Tot i això, Goldman ha comunicat el control sobre el 7,409% del capital de BBVA. Com a Santander, la major part s'articula a través d'instruments derivats. L'entitat nord-americana controla un 0,592% del capital a través de 35,68 milions d'accions.
El 6,871% està controlat mitjançant opcions, futurs i swaps. Entre les posicions més destacades, figuren també futurs i opcions Call amb venciment el 16 de desembre del 2022, que suposen l'1,484% i l'1,396% del capital, molt similars a les posicions comunicades en Santander.
Goldman també ha comunicat opcions Call amb venciment el 15 de desembre del 2023 (0,482%), opcions Put amb venciment el 16 de desembre (0,339%) i opcions Call amb venciment el 20 de desembre del 2024 (0,287%) com altres grans posicions. En aquest cas, es tracta de posicions gairebé idèntiques a les adoptades a Santander i també estan controlades per Goldman Sachs International, amb seu a Londres.
D'aquesta manera, l'entitat nord-americana es converteix així en el primer accionista de BBVA enfront de BlackRock, que controla el 5,917% del capital social del banc.