El Corte Inglés col·loca la seva emissió de bons de 600 milions
La companyia emet els seus bons a Irlanda amb l'objectiu del 2,75%
El Corte Inglés està col·locant la seva emissió de bons de 600 milions d'euros. La companyia emet aquests bons a Irlanda amb l'objectiu de vendre'ls al 2,75% sobre l'Euribor. No obstant això, tot indica que la companyia espanyola de grans magatzems conclourà l'operació entre els 2,8 i els 2,9 punts bàsics, per sobre dels 2,75 previstos en un inici. En un primer moment, el preu que es va estudiar va ser del 3%.
L'operació està obtenint peticions de subscripció per més del doble de l'import inicial. Segons fonts de la companyia, l'emissió de bons "està en procés de recepció d'ordres", durant el qual els inversors realitzen les seves peticions de bons i el tipus d'interès que exigeixen a canvi. D'altra banda, segons Expansión, el grup de bancs d'inversió que ha contractat El Corte Inglés per a l'emissió dels seus bons està mirant cap a Itàlia. La intenció és accelerar els plans de l'emissió a demà, però dependrà de com es despertin els mercats.
El gegant de la distribució destinarà els ingressos de l'oferta a fer front als venciments dels pagarés d'empleats amb un reemborsament anterior a l’abril 2019. Així mateix, el Grup cancel·larà el préstec-pont signat el gener d'aquest any i l'import màxim actual del qual és de 765 milions d'euros.
Bank of America Merrill Lynch i Goldman Sachs lideren l'oferta de bons. A més, una desena de bancs actuen com 'bookrunners' de l'emissió. El Corte Inglés ha decidit llançar l'oferta de bons com a conseqüència de l’"elevat interès" que està rebent d'inversors institucionals per invertir en la companyia, segons expliquen les mateixes fonts.
D'aquesta manera, el grup pretén aprofitar els tipus d'interès històricament baixos i diversificar les seves fonts de finançament a través de l'oferta de bons plantejada. El Corte Inglés va presentar aquesta emissió aquest dilluns a Madrid. Jesús Nuño de la Rosa, president, va arrencar i va acabar la presentació, i diversos dels directius també hi van participar.
Els inversors li van preguntar obertament quan podria exhibir la venerada nota de BBB- per part de les grans agències, i el directiu no dubto a afirmar que l’aconseguirà a mitjà termini. Fonts financeres assenyalen que l'objectiu és aconseguir-la en un període d'un a dos anys.
La nova nota anirà de la mà d'una contundent reducció del deute net, que durant l'exercici que va concloure el passat 28 de febrer era de 3.757 milions, si bé, ha venut immobles no estratègics per 500 milions d'euros en 18 mesos.